Điều gì đang kéo dòng tiền Trung Quốc trở lại Singapore?

Singapore từng là lựa chọn hàng đầu để các gia đình giàu có tại Trung Quốc đại lục "chọn mặt gửi vàng". Tuy nhiên, sức hút của quốc đảo này dần suy giảm. Vụ bê bối rửa tiền trị giá 3 tỷ USD năm 2023 khiến giới chức Singapore tăng cường kiểm tra các khách hàng giàu có và văn phòng gia đình.

Các yêu cầu tuân thủ nghiêm ngặt hơn, thời gian mở tài khoản ngân hàng kéo dài cùng những điều kiện về cư trú khiến một số gia đình Trung Quốc chuyển hướng sang các trung tâm tài chính khác như Hồng Kông, Dubai và Tokyo. Một năm trước, giới nhà giàu Trung Quốc còn đánh giá Singapore là quá khắt khe, trong khi cuộc sống về đêm kém hấp dẫn so với những điểm đến khác.

Nhưng giờ đây, xu hướng đang đảo chiều. Các cố vấn văn phòng gia đình và nhà quản lý tài sản cho biết ngày càng nhiều khách hàng Trung Quốc giàu có từng rời Singapore đang cân nhắc quay trở lại. Khi Bắc Kinh tăng cường giám sát tài sản ở nước ngoài và bất ổn địa chính trị gia tăng, những quy định từng bị coi là rào cản của Singapore lại bắt đầu được nhìn nhận như một yếu tố bảo đảm sự ổn định và an toàn.

Ông Ryan Lin, Giám đốc Bayfront Law, công ty tư vấn cho các khách hàng giàu có người Trung Quốc về thành lập văn phòng gia đình và xin giấy phép cư trú tại Singapore, là một trong những người chứng kiến rõ sự thay đổi này.

Ông Lin cho biết trước đây ông đã hỗ trợ nhiều khách hàng rời quốc đảo vì các yêu cầu về tuân thủ và công khai thông tin ngày càng chặt chẽ. “Giờ đây, họ nói với tôi rằng họ thực sự muốn đến Singapore để trở thành công dân”, ông Lin chia sẻ.

Khi an toàn trở thành ưu tiên của giới nhà giàu Trung Quốc

Các quy định mới liên quan đến quỹ tín thác ở nước ngoài đặt ra yêu cầu cao hơn về việc công khai cấu trúc tài sản và các nghĩa vụ thuế liên quan. Hoạt động quản lý cũng được mở rộng sang những lĩnh vực như bảo hiểm và tài khoản môi giới ở nước ngoài, khiến các gia đình giàu có phải cân nhắc kỹ hơn về cách thức phân bổ và quản lý tài sản quốc tế.

Những yêu cầu này có thể được áp dụng bất kể quỹ tín thác được đặt ở đâu hay cá nhân đang sinh sống tại quốc gia nào.

“Khi nói đến sự an toàn của tài sản, có lẽ giờ đây họ đang cân nhắc Singapore một cách rất nghiêm túc cho tương lai lâu dài”, ông Lin nói.

Theo ông, một số khách hàng không còn chỉ tìm kiếm một nơi để phân bổ tài sản mà bắt đầu tính đến việc xây dựng một cơ sở lâu dài. Họ tìm hiểu các lựa chọn để được thường trú, thậm chí nhập quốc tịch Singapore.

Với nhiều gia đình, việc mở rộng hiện diện ra bên ngoài Trung Quốc đại lục nhằm tạo thêm sự linh hoạt về nơi cư trú, quản lý tài sản và hoạt động kinh doanh, đồng thời duy trì nhiều lựa chọn cho tương lai.

Trong bối cảnh đó, Hồng Kông cũng phải cạnh tranh với những trung tâm tài chính khác.

Ông Manish Tibrewal, đồng sáng lập công ty quản lý tài sản gia đình Farro Capital, cũng cho biết doanh nghiệp này ghi nhận lượng yêu cầu tăng mạnh từ các gia đình người Hoa đang cân nhắc chuyển đến Singapore.

Tuy nhiên, việc chuyển đến Singapore không đồng nghĩa một cá nhân lập tức chấm dứt các nghĩa vụ tài chính và pháp lý tại Trung Quốc. Ông Carman Chan, nhà sáng lập Click Ventures, công ty quản lý tài sản gia đình có trụ sở tại Hồng Kông và Singapore, lưu ý rằng điều này đặc biệt đúng nếu người đó không thay đổi quốc tịch hoặc tình trạng thuế.

Sức hút của Dubai và Tokyo bắt đầu suy giảm

Không chỉ Hồng Kông, hai điểm đến từng thu hút mạnh giới nhà giàu Trung Quốc là Dubai và Tokyo cũng xuất hiện những rào cản riêng.

Dubai từng nổi lên như một trung tâm hấp dẫn đối với các gia đình muốn tìm môi trường kinh doanh thuận lợi và một nơi ở ngoài châu Á. Tuy nhiên, xung đột kéo dài tại Trung Đông đang khiến một số gia đình xem xét lại lựa chọn này.

Ông Tibrewal và ông Lin cho biết những khách hàng Trung Quốc từng chuyển đến Dubai trong những năm gần đây đang cân nhắc trở về Singapore.

Theo ông Lin, ban đầu một số gia đình chỉ coi xung đột trong khu vực là cú sốc tạm thời. Nhưng khi căng thẳng kéo dài, họ bắt đầu thực hiện các bước cụ thể để rời đi.

“Khách hàng của tôi lo ngại Dubai có thể trở thành nạn nhân dễ bị tổn thương. Ít nhất về mặt tâm lý, họ sẽ không cảm thấy an toàn. Cách họ nhìn nhận việc quản lý tiền bạc tại Dubai đã thay đổi”, ông Lin nói.

Một số khách hàng đã trở về, trong khi những người khác đang thanh lý các khoản đầu tư và thu xếp lại các thỏa thuận tài chính trước khi rời Dubai.

Tokyo cũng từng là điểm đến được giới nhà giàu Trung Quốc ưa chuộng. Đồng yên yếu khiến bất động sản và hàng hóa xa xỉ tại Nhật Bản trở nên hấp dẫn hơn, trong khi vị trí gần Trung Quốc và mức độ an toàn cao là những lợi thế rõ rệt.

Nhưng những yếu tố này không phải lúc nào cũng đủ để duy trì một cuộc sống lâu dài tại Nhật Bản.

Các cố vấn cho biết rào cản ngôn ngữ, khó khăn trong việc hòa nhập vào xã hội Nhật Bản và khác biệt về văn hóa kinh doanh, xã hội đã khiến một số gia đình thay đổi kế hoạch.

Bà Iris Xu, CEO của Jenga Business Consulting Group, công ty tư vấn chuyên phục vụ các gia đình giàu có, dẫn trường hợp một khách hàng chuyển đến Nhật Bản nhưng chỉ sau 8 tháng đã quay trở lại Singapore.

“Sau khi đã đến Nhật Bản, Dubai, Hồng Kông, Singapore vẫn còn đó như một lựa chọn”, bà Xu cho hay.

Singapore lấy lại lợi thế

Sự trở lại của giới nhà giàu Trung Quốc diễn ra đúng lúc Singapore cũng đang điều chỉnh cách quản lý ngành văn phòng gia đình.

Tháng 7, Cơ quan Tiền tệ Singapore (MAS) nới lỏng một số điều kiện đối với các văn phòng gia đình đơn lẻ (single-family office) muốn hưởng ưu đãi thuế, với các thay đổi có hiệu lực từ ngày 1/8.

Những sửa đổi này mang lại cho các văn phòng gia đình sự linh hoạt hơn về yêu cầu tuyển dụng và đầu tư, trong khi giới chức vẫn duy trì việc kiểm tra nguồn gốc tài sản chảy vào Singapore.

“Các chủ sở hữu tài sản đến từ nhiều quốc gia khác nhau lựa chọn Singapore vì nhiều lý do, bao gồm tiêu chuẩn quản lý cao, nền pháp trị vững mạnh và hệ sinh thái toàn diện gồm các nhà quản lý tài sản cũng như các nhà cung cấp dịch vụ chuyên nghiệp”, người phát ngôn của MAS nói với CNBC.

Dữ liệu thị trường cũng cho thấy sự quan tâm đang chuyển thành nhu cầu thực tế. Theo Juwai IQI, số lượng yêu cầu mua bất động sản hạng sang tại Singapore từ khách hàng Trung Quốc tăng 35% trong nửa đầu năm so với cùng kỳ năm trước.

Với giới nhà giàu, Singapore giờ đây không nhất thiết phải là nơi dễ dàng nhất để đưa tiền vào hay sinh sống. Nhưng chính những quy định chặt chẽ và khả năng dự đoán của hệ thống pháp lý lại đang trở thành một phần trong sức hấp dẫn của quốc đảo này.

Sau khi trải qua Hồng Kông, Dubai và Tokyo, một số gia đình Trung Quốc đang nhìn Singapore bằng một góc độ khác.

“Ưu tiên của họ đã thay đổi. Trước đây, có lẽ họ tìm kiếm cơ hội. Giờ đây, họ quan tâm đến sự an toàn”, bà Xu nói.