Hành trình 28 tỷ USD 'tiền bẩn' len lỏi qua các sàn tiền số
(VNF) - Một báo cáo điều tra quốc tế mới công bố cho thấy ngành tiền điện tử toàn cầu đã trở thành đích đến của hơn 28 tỷ USD dòng tiền phi pháp, bao gồm tiền lừa đảo, đánh cắp, tống tiền và các hoạt động tội phạm có tổ chức. Khi tiền số ngày càng phổ biến và được chấp nhận rộng rãi, những kẽ hở trong hệ thống kiểm soát đã khiến các sàn giao dịch lớn trở thành mắt xích trung tâm trong quá trình hợp thức hóa tài sản bất hợp pháp.
Cách dòng tiền tội phạm chảy vào các sàn giao dịch
Trong vòng vài năm qua, dữ liệu tổng hợp từ nhiều nền tảng phân tích blockchain cho thấy tổng giá trị tài sản bất minh chảy vào hệ sinh thái tiền điện tử được dự tính đã vượt ngưỡng 28 tỷ USD. Con số này bao gồm khoản thu bất chính từ các mô hình lừa đảo trực tuyến, các hệ thống Ponzi biến tướng, hoạt động tấn công vào ví cá nhân và sàn giao dịch, cũng như dòng tiền từ nhiều tổ chức tội phạm quốc tế.
Điểm chung của các hoạt động này là đều tận dụng khả năng giao dịch ẩn danh và tốc độ chuyển tiền cực nhanh của blockchain để né tránh giám sát.
Theo các chuyên gia, phần lớn số tiền phi pháp này đều di chuyển từ ví cá nhân sang các sàn giao dịch tập trung, nơi người dùng có thể chuyển đổi tài sản số sang tiền pháp định. Tại đây, tội phạm thường sử dụng nhiều lớp giao dịch phức tạp nhằm làm mờ dấu vết trước khi rút tiền.
Việc chuyển tiền qua nhiều ví trung gian, sử dụng các dịch vụ trộn coin và thực hiện giao dịch xuyên chuỗi bằng token cầu nối giúp kéo dài đường đi của dòng tiền, khiến việc truy vết trở nên cực kỳ khó khăn. Nhiều nhóm tội phạm còn cố ý chia nhỏ tài sản thành hàng nghìn giao dịch nhỏ để tránh vượt ngưỡng kiểm soát của sàn.

Ông Michael Carter, chuyên gia tội phạm mạng tại CyberFinance Research Group, nhận định bản chất phi tập trung của tiền mã hóa đã mở ra một môi trường thuận lợi cho hoạt động rửa tiền.
“Tiền mã hóa được thiết kế để giao dịch nhanh và không phụ thuộc vào một thực thể kiểm soát duy nhất. Nhưng chính sự phi tập trung này lại tạo ra khoảng trống mà tội phạm tài chính có thể lợi dụng để ẩn danh và di chuyển tài sản với tốc độ chưa từng có”, ông Micheal cho biết, đồng thời nhấn mạnh nếu không có các công cụ phân tích blockchain chuyên sâu, nhiều giao dịch phi pháp có thể đi qua hàng chục ví và nhiều quốc gia mà không bị phát hiện.
Đáng lưu ý, không chỉ các nhóm hacker hay lừa đảo, nhiều tổ chức tội phạm truyền thống cũng đang chuyển từ các phương thức rửa tiền cũ sang sử dụng tiền điện tử. Việc giao dịch nhanh, chi phí thấp, có thể thực hiện 24/7 và không bị phụ thuộc vào hệ thống ngân hàng khiến tiền điện tử trở thành công cụ rửa tiền lý tưởng, đặc biệt trong bối cảnh tội phạm ngày càng quốc tế hóa.
Sai phạm của các sàn giao dịch lớn
Trong hệ sinh thái tiền điện tử, các sàn giao dịch chính là cửa ngõ trung gian giữa tài sản số và tiền pháp định. Đây là nơi duy nhất mà người dùng có thể “quy đổi” giá trị từ blockchain ra thế giới thực. Chính vì vậy, chúng trở thành mắt xích trọng yếu trong mọi hoạt động rửa tiền liên quan đến tiền mã hóa. Nếu dòng tiền muốn được hợp thức hóa, nó gần như bắt buộc phải đi qua các sàn giao dịch.
Phần lớn các sàn lớn đều tuyên bố áp dụng quy trình xác minh danh tính và chống rửa tiền (KYC/AML). Tuy nhiên, mức độ thực thi giữa các sàn lại chênh lệch đáng kể. Một số nền tảng được cho là chỉ kiểm soát trên bề mặt, tập trung vào việc xác minh ban đầu nhưng thiếu giám sát dòng tiền sau khi tài khoản được kích hoạt. Điều này khiến các giao dịch lớn hoặc bất thường có thể trôi qua mà không bị phát hiện. Một số sàn thậm chí từng bị cáo buộc cố tình duy trì các lỗ hổng hoặc thả lỏng kiểm soát nhằm thu hút người dùng và tăng doanh thu giao dịch.
Ông Raymond Lee, cố vấn an ninh tài chính của Tổ chức Liêm chính Toàn cầu, cho biết rằng nhiều sàn giao dịch ưu tiên tốc độ tăng trưởng hơn là sự tuân thủ bình luận: “Họ chấp nhận rủi ro để thu hút khối lượng giao dịch lớn. Nhưng điều này vô tình biến họ thành công cụ bị tội phạm lợi dụng. Khi cơ chế giám sát không theo kịp dòng tiền, những giao dịch có tính chất rửa tiền có thể dễ dàng len lỏi qua hệ thống”.

Trên thực tế, nhiều sàn giao dịch lớn đã từng vướng vào các cuộc điều tra liên quan đến rửa tiền hoặc giám sát yếu kém. Một số sàn bị phát hiện cho phép người dùng rút lượng tài sản rất lớn mà không kiểm tra nguồn gốc. Một số khác lại chậm trễ trong việc khóa các ví có dấu hiệu bất thường dù đã nhận được cảnh báo từ các công ty phân tích blockchain. Cá biệt, có trường hợp sàn vẫn tiếp tục xử lý giao dịch từ các dịch vụ mixer nằm trong danh sách cấm, bất chấp rủi ro bị cơ quan quản lý phạt nặng.
Một chuyên gia phân tích tại Chainview Labs nhận xét các sàn giao dịch đang trải qua giai đoạn tương tự như các ngân hàng thời kỳ đầu thế kỷ 20: phát triển nhanh hơn rất nhiều so với khả năng quản lý.
Khi thị trường tăng trưởng quá nóng, công tác kiểm tra và giám sát khó theo kịp. Dù các sàn hiện nay đều tuyên bố đã cải thiện, việc triển khai thực tế vẫn còn nhiều bất cập, đặc biệt tại các nền tảng hoạt động ở những khu vực pháp lý lỏng lẻo.
Trong bối cảnh đó, áp lực từ các cơ quan quản lý quốc tế ngày càng tăng. Nhiều quốc gia yêu cầu sàn phải cung cấp dữ liệu giao dịch, tăng cường hợp tác điều tra và áp dụng hệ thống giám sát minh bạch hơn. Tuy nhiên, các chuyên gia nhận định tốc độ cải thiện của các sàn vẫn chậm hơn khả năng thích nghi của tội phạm tài chính, những nhóm luôn đi trước một bước trong việc tìm ra lỗ hổng mới.
Hệ thống rửa tiền toàn cầu: Từ chợ đen đến crypto
Nếu như trước đây hoạt động rửa tiền chủ yếu diễn ra trong phạm vi từng quốc gia, thì ngày nay sự kết hợp giữa ví cá nhân, DeFi, stablecoin và các sàn giao dịch offshore đã tạo nên một hệ thống rửa tiền toàn cầu hoạt động cực kỳ tinh vi. Mỗi lớp dịch chuyển tài sản lại bổ sung thêm một tầng che giấu, khiến quá trình truy vết trở nên khó khăn gấp bội.
Trong mô hình phổ biến hiện nay, tiền bất hợp pháp thường được chia nhỏ và chuyển vào ví lạnh để tách khỏi nguồn gốc ban đầu. Sau đó, tội phạm đưa tiền vào các nền tảng phi tập trung hoặc các dịch vụ trộn coin để xóa lịch sử giao dịch.
Khi đã qua nhiều bước che giấu, tài sản được chuyển vào các sàn giao dịch tập trung, thường đặt tại những quốc gia có quy định lỏng lẻo. Cuối cùng, tiền được đổi thành stablecoin hoặc chuyển sang tài khoản ngân hàng thông qua các công ty bình phong, tạo ra lớp vỏ hợp pháp cho tài sản.
Theo chuyên gia rủi ro tài chính Linda Moreno, các giao dịch như vậy “có thể đi qua 10 quốc gia chỉ trong vài giây, khiến việc phối hợp điều tra quốc tế trở nên gần như bất khả thi nếu không có quy định thống nhất”.
Bà Linda cũng nhấn mạnh giới chức các nước thường mất hàng tháng để truy vết những giao dịch mà tội phạm chỉ mất vài phút để thực hiện, tạo ra khoảng cách rất lớn giữa năng lực quản lý và tốc độ vận hành của dòng tiền.
Thách thức lớn nhất hiện nay đến từ việc thiếu một bộ tiêu chuẩn chung cho quản lý tiền điện tử trên toàn cầu. Mỗi quốc gia có cách tiếp cận khác nhau đối với crypto, từ cấm hoàn toàn, hạn chế, cho đến coi như tài sản hợp pháp. Sự thiếu thống nhất này khiến tội phạm dễ dàng chuyển tài sản sang những vùng pháp lý “mềm” để thực hiện các bước quan trọng của quá trình rửa tiền.
Chuyên gia SSI: Sự ‘hoang dã’ của crypto sẽ không kéo dài mãi
Từ 10% đến 145%: Toàn cảnh cuộc chiến thuế quan Mỹ – Trung năm 2025
(VNF) - Năm 2025 chứng kiến chuỗi leo thang thuế quan dữ dội nhất trong quan hệ thương mại Mỹ – Trung. Từ khi Tổng thống Donald Trump trở lại Nhà Trắng, Washington liên tục tung ra các mức thuế mới kéo theo loạt biện pháp đáp trả mạnh mẽ từ Bắc Kinh. Các mốc thời gian dưới đây phác họa toàn bộ căng thẳng, từ những đợt thuế quan đầu tiên cho đến thỏa thuận đình chiến đạt được tại hội nghị APEC cuối tháng 10.
Trung Quốc: Lãi suất 'đứng yên' giữa sóng gió kinh tế
(VNF) - Ngân hàng trung ương Trung Quốc ngày 22/12 đã quyết định giữ nguyên lãi suất cho vay ưu đãi (LPR), bất chấp việc nền kinh tế lớn thứ hai thế giới tiếp tục ghi nhận các dữ liệu kinh tế yếu kém cùng sự suy thoái kéo dài trong lĩnh vực bất động sản.
Hành trình trở thành công ty giá trị nhất thế giới của Nvidia
(VNF) - Năm 2025 là năm đầy biến động với Nvidia. Bất chấp cạnh tranh khốc liệt và "mắc kẹt" trong thương chiến Mỹ - Trung, giá cổ phiếu của hãng vẫn tăng 32% từ đầu năm đến nay. Nvidia hiện là công ty giá trị nhất thế giới, vững vàng với vị thế "ông vua" ngành chip.
Nga bán lượng vàng khổng lồ cho Trung Quốc
(VNF) - Trong những tháng cuối năm 2025, thương mại vàng giữa Nga và Trung Quốc ghi nhận bước nhảy vọt chưa từng có, ghi nhận 961 triệu USD sang Trung Quốc. Diễn biến này phản ánh áp lực tài chính ngày càng lớn đối với Moscow, và chiến lược tích lũy tài sản của Bắc Kinh trong bối cảnh trật tự tiền tệ toàn cầu ngày càng phân mảnh.
10 sự kiện định hình kinh tế thế giới năm 2025
(VNF) - Năm 2025 chứng kiến nhiều biến động sâu rộng về địa chính trị, tài chính và kinh tế toàn cầu với hàng loạt sự kiện định hình lại cục diện quan hệ quốc tế và thị trường. Từ việc Mỹ thay đổi chính sách thương mại, căng thẳng khu vực leo thang, đến những dịch chuyển mạnh mẽ trên thị trường hàng hoá và công nghệ, tạo ra một năm đầy biến động và tái cấu trúc sâu rộng.
Mỹ bán 11 tỷ USD vũ khí cho Đài Loan, Abu Dhabi hút 9.000 tỷ USD
(VNF) - Tuần qua, tài chính quốc tế chứng kiến nhiều diễn biến đáng chú ý, từ các thương vụ đầu tư xuyên biên giới tại châu Á và Trung Đông, đến tác động từ căng thẳng Mỹ - Trung, phản ánh sự dịch chuyển của dòng vốn toàn cầu trong bối cảnh bất ổn gia tăng.
Sau một phán quyết, tài sản ròng của tỷ phú Elon Musk vọt lên 749 tỷ USD
(VNF) - Tòa án Tối cao bang Delaware (Mỹ) đã ra phán quyết khôi phục gói thù lao mà tỷ phú Elon Musk nhận được từ Tesla vào năm 2018 trị giá 56 tỷ USD -- hiện được ước tính khoảng 139 tỷ USD dựa trên giá cổ phiếu Tesla tại thời điểm đóng cửa phiên giao dịch hôm 20/12. Nếu có hiệu lực, tỷ phú Elon Musk sẽ trở thành người đầu tiên có tài sản ròng vượt 700 tỷ USD.
Đột kích một đại lý du lịch, thu giữ lượng lớn tiền và vàng
(VNF) - Tại 1 đại lý du lịch ở Ấn Độ, lực lượng chức năng thu giữ nhiều tài sản giá trị, gồm: 13 tỷ đồng tiền mặt, 313kg bạc, 6kg vàng, tổng trị giá hơn 48 tỷ đồng.
8 ‘quả bom xịt’ của giới công nghệ năm 2025
(VNF) - Năm 2025 chứng kiến nhiều dự án công nghệ được kỳ vọng cao nhưng không đạt được kết quả như mong đợi. Từ robot hình người, trí tuệ nhân tạo đến xe điện và tiền điện tử, một số sản phẩm đã gặp khó khăn trong quá trình triển khai, trong khi những dự án khác chịu tác động từ chính trị, thị trường và phản ứng xã hội.
Thêm một ‘chiến thắng’ nữa cho Tổng thống Trump
(VNF) - Chính quyền Tổng thống Mỹ Donald Trump vừa ghi thêm một “chiến thắng” nữa khi hàng loạt tập đoàn dược phẩm hàng đầu chấp nhận hạ giá thuốc tại thị trường Mỹ, đổi lại các ưu đãi về thuế
Pop Mart 'bốc hơi' 40% vốn hóa: Labubu đã hết thời?
(VNF) - Sau thời kỳ tăng trưởng nóng, cổ phiếu Pop Mart bất ngờ lao dốc. Nhà đầu tư đang quan ngại về triển vọng của Labubu - nhân vật từng đưa hãng đồ chơi Trung Quốc này trở thành hiện tượng toàn cầu.
Thái Lan kiếm hơn 10.000 tỷ đồng từ SEA Games 33
(VNF) - Theo công bố mới nhất từ Cơ quan Thể thao Thái Lan, tổng giá trị kinh tế do SEA Games 33 tạo ra đến thời điểm hiện tại dự kiến đạt mốc 12 tỷ baht, tương đương hơn 380 triệu USD (hơn 10 nghìn tỷ Việt Nam đồng).
Trung Quốc phát hiện mỏ vàng dưới biển lớn nhất châu Á
(VNF) - Trung Quốc vừa phát hiện mỏ vàng dưới đáy biển đầu tiên của nước này, cũng là mỏ vàng dưới biển lớn nhất châu Á, đánh dấu bước đột phá quan trọng trong chiến lược đẩy mạnh thăm dò khoáng sản trên toàn quốc.
Toàn cảnh thuế đối ứng Mỹ 2025: TT Trump mạnh tay, chuỗi cung ứng chao đảo
(VNF) - Năm 2025 chứng kiến những biến động dồn dập trong chính sách thuế đối ứng của Mỹ, khi các quyết định được ban hành, điều chỉnh rồi tạm hoãn liên tiếp trong thời gian ngắn, tạo nên một chuỗi mốc chính sách dày đặc hiếm thấy.
Vì sao Đức muốn 'ly hôn' với Trung Quốc?
(VNF) - Trong suốt 2 thập kỷ, Đức và Trung Quốc từng được xem là một “cặp đôi kinh tế hoàn hảo”, cùng hưởng lợi lớn từ làn sóng toàn cầu hóa thương mại. Đức cung cấp máy móc, thiết bị công nghiệp mà Trung Quốc cần để sản xuất hàng tiêu dùng cho phần còn lại của thế giới. Nhưng trật tự đó đang đảo chiều. Trung Quốc ngày nay dường như không còn cần Đức như trước, trong khi Berlin lại muốn chấm dứt mối quan hệ phụ thuộc này.
Trung Quốc tạo đột phá: Công bố chip quang học nhanh hơn Nvidia 100 lần
(VNF) - Các nhà khoa học Trung Quốc vừa công bố một con chip điện toán quang học có hiệu năng vượt trội hơn phần cứng trí tuệ nhân tạo (AI) hàng đầu của Nvidia hơn 100 lần về cả tốc độ xử lý lẫn hiệu quả năng lượng, đặc biệt trong các tác vụ AI tạo sinh như tổng hợp hình ảnh và sản xuất video.
Bán trái phiếu Mỹ, mua vàng: Chiến lược phòng thủ mới của Trung Quốc
(VNF) - Trung Quốc đã hạ lượng trái phiếu kho bạc Mỹ nắm giữ xuống mức thấp nhất kể từ năm 2008, trong khi tiếp tục gia tăng dự trữ vàng tháng thứ 13 liên tiếp.
Nhật Bản chính thức nâng lãi suất lên đỉnh 30 năm
(VNF) - Ngày 19/12, Ngân hàng Trung ương Nhật Bản đã tăng lãi suất chuẩn lên mức cao nhất kể từ năm 1995, trong bối cảnh lạm phát cao và tăng trưởng kinh tế chậm.
Không thể dùng tài sản Nga, EU ‘tự gánh’ 105 tỷ USD hỗ trợ Ukraine
(VNF) - Sau khi kế hoạch sử dụng tài sản Nga thất bại, các nhà lãnh đạo Liên minh châu Âu (EU) đã thống nhất cho Ukraine vay 90 tỷ euro (xấp xỉ 105 tỷ USD) từ ngân sách chung của khối.
TikTok ký thỏa thuận bán chi nhánh tại Mỹ
(VNF) - TikTok được cho là đã ký các thỏa thuận ràng buộc để bán hơn 80% tài sản tại Mỹ cho một nhóm nhà đầu tư, nhằm tránh nguy cơ bị cấm hoạt động và chấm dứt tranh chấp kéo dài nhiều năm với chính phủ Mỹ.
Trung Quốc: Mỹ ‘tự làm hại mình’ nếu bán vũ khí cho Đài Loan
(VNF) - Mới đây, Bộ Ngoại giao Trung Quốc đã lên tiếng chỉ trích thương vụ bán vũ khí trị giá 11 tỷ USD của Mỹ với Đài Loan.
Một cổ phiếu tăng 55.000% sau 149 phiên trần liên tiếp
(VNF) - Đằng sau danh xưng cổ phiếu có hiệu suất tốt nhất thế giới là một bài học đắt giá cho những nhà đầu tư chạy theo lợi nhuận “nóng” từ làn sóng AI.
Mỹ lại thách thức 'lằn ranh đỏ' của Trung Quốc?
(VNF) - Mỹ tiếp tục phê duyệt gói bán vũ khí kỷ lục cho Đài Loan trị giá 11,1 tỷ USD, bao gồm nhiều khí tài tấn công chủ lực. Động thái được xem là thách thức trực diện “lằn ranh đỏ” của Trung Quốc và có nguy cơ thổi bùng căng thẳng giữa hai nền kinh tế lớn nhất thế giới.
TT Trump tuyên bố 'hút' 18 nghìn tỷ USD cho Mỹ, nền kinh tế được 'giải cứu' chỉ sau vài tháng
(VNF) - Tổng thống Mỹ Donald Trump tự hào tuyên bố khoản đầu tư kỷ lục 18 nghìn tỷ USD đang đổ vào nước Mỹ. “Chỉ trong vài tháng, nền kinh tế của chúng ta đã đi từ trạng thái tệ nhất lên tốt nhất”, ông Trump phát biểu.
China Vanke trước 'giờ G': Nguy cơ vỡ nợ làm 'rung chuyển' bất động sản Trung Quốc
(VNF) - Khi nhà phát triển bất động sản China Vanke bước vào cuộc họp mang tính sống còn với các chủ sở hữu trái phiếu vào ngày 18/12, giới đầu tư đang chuẩn bị tinh thần cho những biến động tiếp theo của lĩnh vực bất động sản Trung Quốc. Đáng chú ý, cho đến nay vẫn chưa có bất kỳ dấu hiệu nào cho thấy nhà nước sẽ can thiệp bằng các gói cứu trợ.
Từ 10% đến 145%: Toàn cảnh cuộc chiến thuế quan Mỹ – Trung năm 2025
(VNF) - Năm 2025 chứng kiến chuỗi leo thang thuế quan dữ dội nhất trong quan hệ thương mại Mỹ – Trung. Từ khi Tổng thống Donald Trump trở lại Nhà Trắng, Washington liên tục tung ra các mức thuế mới kéo theo loạt biện pháp đáp trả mạnh mẽ từ Bắc Kinh. Các mốc thời gian dưới đây phác họa toàn bộ căng thẳng, từ những đợt thuế quan đầu tiên cho đến thỏa thuận đình chiến đạt được tại hội nghị APEC cuối tháng 10.
Bảy tháng sau ngày khởi công, tiến độ xây Cầu Tứ Liên thế nào?
(VNF) - Cầu Tứ Liên không chỉ là một công trình giao thông đơn thuần mà còn được xác định là mắt xích quan trọng trong quy hoạch mở rộng không gian đô thị Hà Nội về phía Bắc sông Hồng.
































































