Tỷ phú Warren Buffett gửi 'lời cảnh tỉnh 325 tỷ USD’ tới nhà đầu tư
(VNF) - Công ty đầu tư của tỷ phú Warren Buffett hiện sở hữu "núi tiền mặt" lên tới 325 tỷ USD. Đây không chỉ là việc tái cân bằng danh mục đầu tư, mà dường như "sói già Phố Wall" đang chuẩn bị cho một thị trường đầy biến động ở phía trước.
Tỷ phú Warren Buffett là một trong những nhà quản lý danh mục đầu tư được kính trọng nhất trên thế giới, và có lý do chính đáng cho điều đó.
Sau khi nắm quyền kiểm soát Berkshire Hathaway vào năm 1965, ông đã tăng giá trị cổ phần của các cổ đông với tỷ lệ gộp hàng năm trung bình cho đến năm 2023 là 19,8%.
Để so sánh, S&P 500 đã tạo ra tổng lợi nhuận gộp hàng năm là 10,2% trong giai đoạn đó. Berkshire cũng đang đánh bại chuẩn mực thị trường cho đến nay vào năm 2024.

Những năm vượt trội nhất của Berkshire thường đến khi phần còn lại của thị trường không đạt được mức lợi nhuận trung bình.
Sau khi bán thêm danh mục đầu tư cổ phiếu của Berkshire, bao gồm phần lớn cổ phần của công ty tại Apple và Bank of America, công ty đã kết thúc quý III với kỷ lục 325 tỷ USD tiền mặt và trái phiếu kho bạc trên bảng cân đối kế toán. Con số này tăng 48 tỷ USD so với quý trước.
Kho tiền mặt ngày càng lớn
Berkshire Hathaway đã bán ròng cổ phiếu trong 8 quý gần đây. Và trong quý II vừa qua, ông đã bán 36,1 tỷ USD cổ phiếu và chỉ mua 1,5 tỷ USD. Trong đó, bán mạnh cổ phiếu Apple và Bank of America.
Dựa trên dữ liệu được cung cấp trong báo cáo thu nhập quý III của Berkshire Hathaway, tỷ phú Buffett đã cắt giảm 25% cổ phần còn lại của Berkshire tại Apple trong quý này, khiến công ty chỉ còn khoảng 300 triệu cổ phiếu. Con số này ít hơn 1/3 so với năm trước.
Berkshire Hathaway bắt đầu bán cổ phiếu Apple vào quý IV năm ngoái. Khi được hỏi về doanh số trong cuộc họp cổ đông thường niên của Berkshire, vị tỷ phú 94 tuổi nói với các cổ đông rằng "rất có khả năng" Apple sẽ vẫn là cổ phiếu nắm giữ lớn nhất của Berkshire vào cuối năm. Với 3 tháng còn lại trong năm, điều đó vẫn đúng. Apple chiếm hơn 25% danh mục đầu tư trị giá 271,7 tỷ USD của Berkshire vào cuối quý III.
Trong quý III, tỷ phú Buffett cũng chuyển sự chú ý của mình sang danh mục đầu tư lớn thứ hai của Berkshire tại thời điểm đó là Bank of America. Ông đã bán 9,6 tỷ USD cổ phiếu của Bank of America vào quý trước và tiếp tục bán 900 triệu USD cổ phiếu vào tháng 10 trước khi cổ phần của Berkshire tại ngân hàng này giảm xuống dưới yêu cầu báo cáo của SEC.
Trong cuộc họp thường niên của Berkshire vào tháng 5, "sói già phố Wall" nói với các cổ đông rằng Berkshire tích luỹ khối tiền mặt lớn là vì lý do thuế. Ông lưu ý việc bán ra cổ phiếu sẽ có lợi cho các cổ đông Berkshire nếu thuế lãi vốn tăng lên do chính phủ Mỹ muốn bù đắp thâm hụt tài chính. Nhưng quy mô của các đợt bán ra từ đầu năm tới nay cho thấy đây có thể không chỉ liên quan đến thuế.
"Lời cảnh tỉnh" trị giá 325 tỷ USD
Ông Buffett đã không mua lại bất kỳ cổ phiếu Berkshire nào trong 4 tháng. Dựa trên số lượng cổ phiếu đang lưu hành vào ngày 21/10, vị tỷ phú này cũng không mua lại bất kỳ cổ phiếu nào trong ba tuần đầu tiên của quý IV.

Hoạt động mua lại cổ phiếu đã chậm lại trong năm nay, trong bối cảnh cổ phiếu Berkshire tăng vượt trội so với thị trường nói chung và đạt mức cao kỷ lục.
Sau khi thay đổi quyền mua lại cổ phiếu vào giữa năm 2018, Buffett đã có thể mua lại cổ phiếu của công ty miễn là ông cảm thấy chúng được giao dịch dưới giá trị nội tại của chúng theo cách thận trọng. Ông tiếp tục mua hàng chục tỷ USD cổ phiếu Berkshire trong 6 năm tiếp theo. Tổng cộng, ông đã chi hơn 77 tỷ USD tiền mặt của Berkshire để mua lại cổ phiếu .
Nhưng việc mua lại cổ phiếu đã chậm lại, chỉ còn tổng cộng 345 triệu USD trong quý II, bao gồm 0 USD chi tiêu vào tháng 6. Buffett dường như vẫn tiếp tục thấy cổ phiếu được định giá cao hơn giá trị nội tại của nó trong quý III.
Kết hợp doanh số bán cổ phiếu từ danh mục đầu tư cổ phiếu của Berkshire với thu nhập mà công ty tạo ra và việc không mua lại cổ phiếu, công ty tiếp tục tích lũy tiền mặt. Với 325 tỷ USD tiền mặt và trái phiếu kho bạc, số tiền mặt đó hiện lớn hơn đáng kể so với toàn bộ danh mục đầu tư cổ phiếu của công ty.
Nói một cách đơn giản, tỷ phú Warren Buffett không thấy có nhiều diễn biến tích cực ở thị trường chứng khoán, ít nhất là đối với danh mục đầu tư của Berkshire Hathaway.
Với danh mục đầu tư cổ phiếu trị giá khoảng 280 tỷ USD và tiền mặt cùng trái phiếu kho bạc trị giá 325 tỷ USD, các lựa chọn của ông khá hạn chế. Như ông đã nói trong bức thư gửi cổ đông năm 2023: "Chỉ còn một số ít công ty ở đất nước này có khả năng thực sự thay đổi tình hình tại Berkshire". Nói cách khác, để một khoản đầu tư xứng đáng với thời gian và công sức mà Berkshire dành để phân tích và mua, thì đó phải là một công ty rất lớn.
Vậy thì điều rút ra là gì? Chiến lược tránh rủi ro của tỷ phú Buffett có thể ám chỉ những gì sắp xảy ra với thị trường chứng khoán Mỹ. Với lượng dự trữ tiền mặt tăng lên và định giá có vẻ bị thổi phồng, ông đang định vị Berkshire trở thành "ông vua tiền mặt" trong một thị trường có thể chuyển sang bi quan.
Cho dù ông đang chuẩn bị cho một cuộc suy thoái hay giữ thuốc súng của mình khô ráo cho một vụ mua lại thay đổi cuộc chơi, thì những động thái của Buffett sẽ khiến mọi nhà đầu tư phải dừng lại. Đây không chỉ là việc tái cân bằng danh mục đầu tư mà dường như tỷ phú Warren Buffett đang chuẩn bị cho những gì có thể là một thị trường đầy biến động ở phía trước.
Tuổi 11 của Warren Buffett: Thương vụ biến 144 USD thành 400,000 USD
- Trung Quốc chúc mừng ông Trump, khẳng định ‘tôn trọng sự lựa chọn của Mỹ’ 07/11/2024 05:26
- Năng lượng xanh: Kỷ nguyên hợp tác mới giữa Mỹ - ASEAN hậu bầu cử 05/11/2024 03:43
- Bầu cử tổng thống Mỹ 2024: 'Nguy’ và ‘cơ’ với các thị trường Đông Nam Á 05/11/2024 02:54
Nghi phạm nuốt trang sức 18.000 euro để phi tang, cảnh sát 'đau đầu' thu hồi tang vật
(VNF) - Một người đàn ông tại New Zealand bị tạm giam sau khi bị cáo buộc nuốt mặt dây chuyền Fabergé trị giá 18.000 euro nhằm phi tang tang vật. Cảnh sát đến nay vẫn chưa thu hồi được món trang sức quý hiếm.
Từ xe điện tới xe xăng: Làn sóng Trung Quốc ‘làm rung chuyển’ ngành ô tô toàn cầu
(VNF) - Trong khi phương Tây dồn sự chú ý vào mối đe dọa cạnh tranh từ xe điện Trung Quốc, một thách thức khác đang âm thầm định hình lại ngành công nghiệp ô tô toàn cầu. Các nhà sản xuất ô tô truyền thống của Bắc Kinh đang ồ ạt đẩy xe chạy bằng nhiên liệu hóa thạch sang các thị trường mới nổi.
Mang thai hộ: Ngành công nghiệp không khói trị giá hàng tỷ USD
(VNF) - Mang thai hộ đang dần trở thành một ngành công nghiệp toàn cầu trị giá hàng tỷ USD, được thúc đẩy bởi công nghệ hiện đại, hệ thống môi giới xuyên biên giới và nhu cầu ngày càng tăng từ các quốc gia phát triển. Tuy nhiên, sự bùng nổ này kéo theo các khoảng trống pháp lý, tranh cãi đạo đức và mối lo ngại về việc thương mại hóa cơ thể phụ nữ trong kỷ nguyên sinh sản hiện đại.
Khan hiếm nguồn cung, bạc tăng giá 'sốc' hơn cả vàng
(VNF) - Năm 2025, giá bạc đạt mức cao kỷ lục. Theo các chuyên gia, giá bạc vẫn còn dư địa tăng tiếp bất chấp tình trạng thiếu hụt nguồn cung.
TT Putin ký sắc lệnh đặc biệt, miễn thị thực cho du khách Trung Quốc
(VNF) - Tổng thống Nga Vladimir Putin mới đây đã ký sắc lệnh cho phép công dân Trung Quốc được nhập cảnh Nga miễn thị thực lên tới 30 ngày cho mục đích du lịch hoặc công tác.
Trung Quốc cấp phép lô giấy phép xuất khẩu đất hiếm đầu tiên
(VNF) - Một nguồn tin của Reuters ngày 2/12 tiết lộ rằng Trung Quốc đã cấp lô giấy phép xuất khẩu đất hiếm mới đầu tiên, giúp đẩy nhanh việc vận chuyển đến một số khách hàng nhất định. Đây được xem là kết quả quan trọng từ hội nghị thượng đỉnh giữa Tổng thống Mỹ Donald Trump và Chủ tịch Trung Quốc Tập Cận Bình.
Chiến sự nóng bỏng, công ty của Elon Musk tăng gấp đôi doanh thu vũ khí
(VNF) - Công ty SpaceX của tỷ phú Elon Musk lần đầu tiên lọt vào danh sách 100 nhà sản xuất vũ khí hàng đầu thế giới của SIPRI. Doanh thu từ vũ khí của hãng tăng gấp đôi so với năm trước, đạt 1,8 tỷ USD, phản ánh tầm ảnh hưởng ngày càng tăng của công nghệ không gian và viễn thông trong lĩnh vực quốc phòng toàn cầu.
Cú trượt đầu tháng 12 của Bitcoin: Tâm lý sợ hãi bao trùm thị trường
(VNF) - Tháng cuối cùng của năm bắt đầu với một đợt bán tháo mới trên thị trường tiền điện tử. Bitcoin rơi sâu hơn vào vùng giá xuống trong phiên giao dịch ngày 1/12, có lúc chạm mức thấp nhất 85.461 USD. So với đỉnh mọi thời đại đạt gần 126.200 USD hồi đầu tháng 10, đồng tiền số lớn nhất thế giới đã "bốc hơi" khoảng 32% giá trị.
Cổ phiếu Airbus giảm mạnh do sự cố, chậm bàn giao hàng chục máy bay
(VNF) - Ngay sau khi thông tin về lỗi panel được công bố, cổ phiếu Airbus tại thị trường châu Âu rớt mạnh. Có thời điểm giảm tới khoảng 10%.
Bitcoin lao dốc, thị trường crypto 'đỏ lửa' đầu tháng 12
(VNF) - Ngày 2/12, giá Bitcoin giảm mạnh, khi làn sóng bán tháo tiền điện tử tiếp tục trở lại.
Soán ngôi BYD, VinFast dẫn đầu doanh số xe điện tại Đông Nam Á
(VNF) - Tính từ đầu năm đến hết tháng 9, VinFast bán được 110.362 xe, nhiều hơn so với 70.000 xe của BYD.
Sản xuất đồng loạt suy giảm tại nhiều cường quốc kinh tế, Việt Nam là điểm sáng
(VNF) - Các cuộc khảo sát kinh doanh công bố ngày 1/12 cho thấy hoạt động sản xuất tại các nền kinh tế lớn của châu Âu, châu Á và Mỹ tiếp tục yếu kém trong tháng 11, do nhu cầu trong nước trầm lắng và những bất ổn liên quan đến thuế quan. Trái với xu hướng đi xuống toàn cầu, Việt Nam cùng một số nước Đông Nam Á lại nổi lên như điểm sáng khi ghi nhận mức tăng trưởng sản xuất mạnh mẽ.
Chiến sự bùng phát toàn cầu, một ngành bùng nổ doanh thu
(VNF) - Do nhu cầu leo thang từ các cuộc xung đột ở Ukraine và Gaza cùng xu hướng gia tăng chi tiêu quốc phòng của nhiều quốc gia, doanh thu từ bán vũ khí và dịch vụ quân sự của các tập đoàn quốc phòng lớn trên thế giới đã tăng 5,9% trong năm ngoái, theo báo cáo công bố ngày 1/12 của Viện Nghiên cứu Hòa bình Quốc tế Stockholm (SIPRI).
Công ty bảo hiểm Nhật Bản chi hơn 5.000 tỷ ‘thâu tóm’ MVI Life của Việt Nam
(VNF) - Công ty bảo hiểm Asahi Mutual Life Insurance của Nhật Bản sẽ mua lại toàn bộ cổ phần của MVI Life. Thương vụ dự kiến hoàn tất vào năm 2026.
‘Pháo đài cuối’ của bất động sản Trung Quốc lung lay
(VNF) - Doanh nghiệp cuối cùng còn trụ vững trong ngành bất động sản đang lao đao của Trung Quốc có lẽ cũng sắp gục ngã.
'Kho báu' lithium nghìn tỷ USD ẩn dưới siêu núi lửa, vẽ lại bản đồ ngành pin toàn cầu
(VNF) - Dưới lòng siêu núi lửa cổ đại, một trữ lượng lithium trị giá hàng nghìn tỷ USD được đánh giá như “kho báu” có thể thay đổi cán cân năng lượng và chuỗi cung ứng pin toàn cầu.
Nga tiếp lực đẩy cho tham vọng quốc tế hóa tiền tệ của Bắc Kinh
(VNF) - Nga chuẩn bị phát hành trái phiếu chính phủ bằng nhân dân tệ lần đầu tiên, tạo động lực quan trọng cho chiến lược quốc tế hóa đồng tiền Trung Quốc. Quyết định này không chỉ giúp Moscow tối ưu hóa nguồn vốn nội địa mà còn góp phần mở rộng tầm ảnh hưởng toàn cầu của nhân dân tệ.
TT Trump sắp chỉ định Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang mới
(VNF) - Tổng thống Donald Trump cho biết ông sẽ chỉ định Chủ tịch Cục Dự trữ Liên bang (Fed) vào cuối năm nay, trong bối cảnh Nhà Trắng thúc đẩy chiến lược hạ lãi suất để củng cố tăng trưởng. Quyết định này đang được giới đầu tư theo sát, bởi nó có thể định hình đường hướng chính sách tiền tệ của Mỹ trong nhiệm kỳ mới và tác động trực tiếp tới thị trường tài chính toàn cầu.
Điểm danh loạt doanh nhân được Tổng thống Trump 'giải cứu'
(VNF) - Trong nhiệm kỳ thứ hai, Tổng thống Mỹ Donald Trump đã thực hiện một loạt lệnh ân xá và giảm án mang tính chất phi truyền thống, mở rộng từ những chính khách đến các doanh nhân và tỷ phú có tầm ảnh hưởng trong các lĩnh vực kinh tế mới như tiền điện tử. Gây chú ý cả về khía cạnh pháp lý lẫn tác động tài chính.
Giữ chân giới siêu giàu, Thụy Sĩ phản bác thuế thừa kế gây tranh cãi
(VNF) - Ngày 30/11, cử tri Thụy Sĩ đã bác bỏ sáng kiến thu thuế thừa kế 50% đối với giới tỷ phú. Kết quả này có tác động trực tiếp tới niềm tin nhà đầu tư và môi trường kinh tế Thụy Sĩ.
Ngân hàng TW ra cảnh báo, Trung Quốc siết khai thác tiền số
(VNF) - Ngân hàng Trung ương Trung Quốc (PBOC) khẳng định lập trường nghiêm ngặt với tiền điện tử, nhấn mạnh kinh doanh tài sản kỹ thuật số là bất hợp pháp trong phạm vi lãnh thổ nước này. Cơ quan này cũng cảnh báo nguy cơ các stablecoin tiềm ẩn rủi ro tài chính và khả năng bị lợi dụng cho các hoạt động phi pháp như rửa tiền, huy động vốn gian lận và chuyển vốn xuyên biên giới bất hợp pháp.
Tín hiệu đáng lo cho đà phục hồi kinh tế Trung Quốc
(VNF) - Hoạt động sản xuất của Trung Quốc cải thiện nhưng vẫn thu hẹp trong tháng 11, kéo dài chuỗi suy giảm lên mức kỷ lục khi nền kinh tế tiếp tục đối mặt với đà giảm tốc.
Bong bóng AI khổng lồ: Điều gì có thể kích hoạt vụ nổ 10 nghìn tỷ USD?
(VNF) - 25 năm sau bong bóng Dot-Com, thị trường AI 2025 đứng trước nguy cơ bong bóng 10 nghìn tỷ USD. Liệu lịch sử có lặp lại?
Indonesia triệt phá hơn 1.400 mỏ vàng trái phép
(VNF) - Chính phủ Indonesia triển khai chiến dịch quy mô lớn nhằm đóng cửa khoảng 1.400 mỏ vàng trái phép tại Vườn quốc gia Halimun Salak. Đánh dấu một trong những chiến dịch mạnh tay nhất của quốc đảo trong nhiều năm với lĩnh vực tài nguyên khoáng sản.
Chàng trai từ chối công việc văn phòng, lập chuỗi sửa chữa thu 33 tỷ/năm
(VNF) - Khi mới 16 tuổi, Zames Chew bỏ ra 23 USD (khoảng 600.000 đồng) mua một tên miền trên Internet - quyết định ngẫu hứng mà chính anh không ngờ sẽ trở thành nền tảng cho sự nghiệp sau này. 9 năm trôi qua, khoản đầu tư nhỏ ấy đã dẫn đường để chàng trai 26 tuổi xây dựng Repair.sg, doanh nghiệp sửa chữa - dọn dẹp quy mô với doanh thu khoảng 1,3 triệu USD (33 tỷ đồng) mỗi năm.
Nghi phạm nuốt trang sức 18.000 euro để phi tang, cảnh sát 'đau đầu' thu hồi tang vật
(VNF) - Một người đàn ông tại New Zealand bị tạm giam sau khi bị cáo buộc nuốt mặt dây chuyền Fabergé trị giá 18.000 euro nhằm phi tang tang vật. Cảnh sát đến nay vẫn chưa thu hồi được món trang sức quý hiếm.
23 lô chung cư hơn 50 năm tuổi giữa trung tâm TP.HCM chờ xây mới
Cụm chung cư Ngô Gia Tự (phường Vườn Lài, TP. HCM) được xây từ năm 1968 và hiện xếp loại D. Đến nay, việc tháo dỡ để xây mới vẫn dang dở, dự án cũng chưa có nhà đầu tư.


































































