Công ty Chứng khoán SSI (SSI) vừa đưa ra khuyến nghị mua đối với cổ phiếu IMP của Công ty Cổ phần Dược phẩm Imexpharm, giá mục tiêu 73.000 đồng/cổ phiếu tăng 29% so với thị giá ngày 17/2.
Phía SSI nhận thấy lợi nhuận quý IV/2020 của IMP đã có sự cải thiện mạnh so với quý trước và cùng kỳ; thêm vào đó, tiềm năng tăng trưởng về doanh thu và lợi nhuận trong năm 2021 của IMP cũng rất lạc quan khi nền doanh thu năm 2020 thấp và nâng cấp danh mục thuốc đầu thầu có giá trị cao hơn.
Nhờ nhu cầu chăm sóc sức khỏe hồi phục khi đại dịch được kiểm soát tốt hơn và quá trình đấu thầu thuốc cho hầu hết các nhà máy IMP diễn ra thuận lợi, SSI ước tính tổng doanh thu và lợi nhuận sau thuế cốt lõi của IMP (không bao gồm dự phòng quỹ nghiên cứu phát triển) cho năm 2021 lần lượt đạt 1.900 tỷ đồng (tăng 35% so với năm trước) và 296 tỷ đồng (tăng 41%).
Động lực chính sẽ đến từ tăng trưởng doanh thu của nhà máy IMP3 và IMP2, với sản phẩm cốt lõi là kháng sinh Cephalosporin và Penicillin, chuyên dung để điều trị các bệnh truyền nhiễm đang gia tăng tại bệnh viện như nhiễm trùng qua đường hô hấp (viêm phổi, viêm phế quản cấp) và đường tiêu hóa (viêm dạ dày, tá tràng).
Theo Công ty Chứng khoán Ngân hàng Đầu tư và Phát triển Việt Nam (BSC), cổ phiếu CCL của Công ty Cổ phần Đầu tư và Phát triển Đô thị Dầu khí Cửu Long đang ở trong trạng thái tăng giá sau nhịp điều chỉnh trong ngắn hạn về quanh vùng giá 10. Thanh khoản tăng cao trong phiên 17/2 đã đẩy giá cổ phiếu đóng cửa ở mức trần.
Các chỉ báo xu hướng hiện đang ở trong trạng thái khả quan. Thêm vào đó chỉ báo động lượng RSI ở trên giá trị 50 nhưng chưa đi vào vùng quá mua cùng với đường MACD vừa cắt lên trên đường tín hiệu nên cổ phiếu sẽ tiếp tục củng cố đà tăng.
Trên cơ sở đó, BSC khuyến nghị ngưỡng hỗ trợ gần nhất của CCL nằm tại khu vực xung quanh 10.000 đồng/cổ phiếu. Mục tiêu chốt lãi của cổ phiếu nằm tại mức 14.300 đồng, cắt lỗ nếu ngưỡng 9.900 đồng/cổ phiếu bị xuyên thủng.
Công ty Chứng khoán Ngân hàng TMCP Ngoại thương Việt Nam (VCBS) nhận định, với danh mục khách hàng lớn cho nên Công ty Cổ phần Thành Thành Công – Biên Hòa (HoSE: SBT) ít áp lực cạnh tranh gay gắt khi đường Thái tràn vào thị trường Việt Nam.
Bên cạnh đó, phân khúc sản phẩm của SBT thuộc tầm trung và cao cấp nên có nhiều cơ hội xuất khẩu sang EU và các nước có hiệp định FTA với Việt Nam.
Phía VCBS dự phóng niên độ 2020-2021, doanh thu thuần của SBT sẽ đạt 14.000 tỷ đồng (tăng 8,6% so với năm trước); biên lợi nhuận gộp cải thiện từ 11,3% lên 13,8%; chi phí bán hàng và quản lý doanh nghiệp chiếm 6,5% trong tổng số doanh thu thuần; thuế thu nhập doanh nghiệp ở mức 27%, lợi nhuận sau thuế đạt 655,4 tỷ đồng (tăng trưởng 80,6%). Lãi cơ bản trên cổ phiếu (EPS) đạt tương ứng 1.149 đồng/cổ phiếu.
Với thị giá ngày 25/12 là 20.900 đồng/cổ phiếu, SBT đang được giao dịch với mức P/E forward 18,1x lần. VCSB lấy P/E lịch sử 5 năm của SBT ở mức 21,1x lần thì giá hợp lý của SBT tương ứng 24.300 đồng/cổ phiếu.
